自6月底陸續(xù)成立以來(lái)，首批26浮動(dòng)費(fèi)率基金已經(jīng)運(yùn)行了將近三個(gè)月。截至9月24日，已有東方紅核心價(jià)值、嘉實(shí)成長(zhǎng)共贏、廣發(fā)價(jià)值穩(wěn)進(jìn)、易方達(dá)成長(zhǎng)進(jìn)取等4只基金公告開放基金的申購(gòu)、贖回、轉(zhuǎn)換和定期定額投資業(yè)務(wù)。
按照新基金發(fā)行運(yùn)作的要求，基金成立后有3-6個(gè)月的建倉(cāng)期，待建倉(cāng)完畢后，才會(huì)開放申贖和定投等業(yè)務(wù)。這意味著上述四只基金已經(jīng)建倉(cāng)完畢。
從業(yè)績(jī)來(lái)看，雖然成立時(shí)間略有早晚，但26只浮動(dòng)費(fèi)率基金自成立就迎來(lái)了權(quán)益市場(chǎng)的回暖，因此也取得了不錯(cuò)的收益。截至9月24日，僅有3只基金目前仍是浮虧狀態(tài)。業(yè)績(jī)最好的是較晚成立的華商致遠(yuǎn)回報(bào)，成立以來(lái)回報(bào)率為42.72%，其次是景順長(zhǎng)城成長(zhǎng)同行，回報(bào)率為42.41%。
“基金在成立之初，就遇到了這一輪股市行情，可以說(shuō)是很幸運(yùn)的。不過(guò)我們內(nèi)部也是很謹(jǐn)慎，要等各種資產(chǎn)組合的倉(cāng)位差不多確定之后，再打開申贖。這是因?yàn)槭着?dòng)費(fèi)率基金市場(chǎng)關(guān)注度高，并且是和基金的業(yè)績(jī)表現(xiàn)、投資者持有時(shí)間相掛鉤的，所以我們?cè)谶\(yùn)作中更加審慎。”一位管理上述浮動(dòng)費(fèi)率基金的基金經(jīng)理表示，“目前這只基金是公司從上到下都非常關(guān)注的產(chǎn)品”。
從業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)來(lái)看，首批26只新型浮動(dòng)費(fèi)率基金業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)的A股部分，多為滬深300指數(shù)、中證800指數(shù)、中證800成長(zhǎng)指數(shù)、中證500指數(shù)以及中證A500指數(shù)。其中華商致遠(yuǎn)回報(bào)、景順長(zhǎng)城成長(zhǎng)同行的業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)選擇了中證A500指數(shù)，嘉實(shí)成長(zhǎng)共贏A則選擇了中證800成長(zhǎng)指數(shù)。
7月24日，第二批12只新型浮動(dòng)費(fèi)率基金產(chǎn)品獲證監(jiān)會(huì)注冊(cè)。與首批新型浮動(dòng)費(fèi)率基金相比，第二批產(chǎn)品除8只全市場(chǎng)選股產(chǎn)品外，還有4只為聚焦行業(yè)主題產(chǎn)品，覆蓋制造業(yè)、高端裝備、醫(yī)療等行業(yè)主題。業(yè)績(jī)基準(zhǔn)方面，全市場(chǎng)選股產(chǎn)品主要對(duì)標(biāo)滬深300、中證800等寬基指數(shù)，行業(yè)主題產(chǎn)品則對(duì)標(biāo)中證高端制造、中證全指醫(yī)藥衛(wèi)生等行業(yè)主題指數(shù)，港股基準(zhǔn)指數(shù)主要采用恒生指數(shù)或中證港股通綜合指數(shù)。
截至9月24日，第二批中已有易方達(dá)價(jià)值回報(bào)、中歐核心智選、國(guó)泰優(yōu)質(zhì)核心、建信醫(yī)療創(chuàng)新、東方紅醫(yī)療創(chuàng)新、南方瑞景、匯添富成長(zhǎng)優(yōu)選陸續(xù)成立，募集規(guī)模分別為23.43億元、21.17億元、16.17億元、11.05億元、7.09億元、9.84億元。
“主要是股票市場(chǎng)回暖，這一批的募集規(guī)模和速度明顯比第一批更大、更快。現(xiàn)在還有一些同行正在陸續(xù)上報(bào)其他浮動(dòng)費(fèi)率基金，類型也將不斷拓展，從全市場(chǎng)聚焦至特定主題賽道，為投資者提供更豐富的資產(chǎn)配置工具。”某頭部公募市場(chǎng)部人士表示。
今年5月7日，中國(guó)證監(jiān)會(huì)發(fā)布《推動(dòng)公募基金高質(zhì)量發(fā)展行動(dòng)方案》（以下簡(jiǎn)稱《行動(dòng)方案》），為公募基金行業(yè)高質(zhì)量發(fā)展轉(zhuǎn)型錨定方向。其中，建立與基金業(yè)績(jī)表現(xiàn)掛鉤的浮動(dòng)管理費(fèi)收取機(jī)制，是優(yōu)化基金運(yùn)營(yíng)模式、健全基金公司收入報(bào)酬與投資者回報(bào)綁定機(jī)制的重要內(nèi)容。
《行動(dòng)方案》中明確，管理規(guī)模居前的行業(yè)頭部機(jī)構(gòu)發(fā)行此類基金數(shù)量不低于其主動(dòng)管理權(quán)益類基金發(fā)行數(shù)量的60%；試行一年后，及時(shí)開展評(píng)估，并予以優(yōu)化完善，逐步全面推開。
隨著第二批產(chǎn)品的陸續(xù)成立，后續(xù)新型浮動(dòng)費(fèi)率產(chǎn)品將實(shí)現(xiàn)常態(tài)化注冊(cè)，從而更好地實(shí)現(xiàn)基金管理人利益與投資者利益的綁定。
“我們目前得到的消息是國(guó)慶后浮動(dòng)費(fèi)率基金的審批發(fā)行將常態(tài)化。現(xiàn)在公司已經(jīng)在動(dòng)態(tài)調(diào)整上報(bào)新基金的數(shù)量，保證浮動(dòng)費(fèi)率基金占比不低于其主動(dòng)管理權(quán)益類基金發(fā)行數(shù)量的60%。”一位大型基金公司產(chǎn)品人士表示，公司后續(xù)還將進(jìn)一步布局浮動(dòng)費(fèi)率產(chǎn)品。
（稿件來(lái)源：界面新聞）
掃一掃分享本頁(yè)
