近期A股行情回暖,不少主動權益類基金“回血”,不過依然有產品今年以來收益為負。因業績持續低迷,大成行業先鋒混合被部分持有人吐槽,有基民指責基金經理持倉風格多變。
同花順數據顯示,混合型基金今年以來(截至8月19日)的平均收益率為17.54%,其中只有不足3%的產品今年收益為負;然而,大成行業先鋒混合A今年以來的收益率為0.26%,跑輸同期基準收益率7.6個百分點,在同類中排名倒數。
拉長時間線看,該基金業績也長期處于業內倒數:大成行業先鋒混合A近一年的收益率為1.8%,跑輸同期基準收益率21.41個百分點;近兩年的收益率為-15.38%,跑輸同期基準收益率30個百分點;近三年的收益率為-26.2%,跑輸同期基準收益率近34個百分點;近五年的收益率為-9.06%。成立近5年半以來,大成行業先鋒混合A的收益率為25.09%,而同類基金同期平均收益率接近50%。
有持有人在互動平臺質問“如何面對信任,如何擔當責任”,另有基民表示“持倉風格大變化”,懷疑基金經理追漲殺跌。
根據天天基金網的信息,大成行業先鋒混合的重倉股調倉相當頻繁:2024年上半年與下半年的換手率分別為435.99%、634.92%,2023年上半年與下半年的換手率分別為419.74%、387.43%,2022年上半年與下半年的換手率分別為486.52%、435.6%,2021年上半年與下半年的換手率分別為286.59%、447.45%。一般來說,基金換手率用于衡量基金投資組合變化的頻率:即換手率越高,操作越頻繁,越傾向于擇時波段操作。
(稿件來源:深圳商報)